发布时间 : 星期日 文章保利地产利润表分析更新完毕开始阅读823f6e13a8956bec0875e31d
保利地产利润水平分析表 金额单位：万元 项目 一、营业总收入 其中：营业收入 减：营业成本 营业税金及附加 销售费用 管理费用 财务费用 资产减值损失 加：公允价值变动收益 投资收益 其中：对联营企业和合营企业的投资收益 二、营业利润 加：营业外收入 减：营业外支出 其中：非流动资产处置损失 三、利润总额 减：所得税费用 四、净利润 归属于母公司所有者的净利润 少数股东损益 五、每股收益 （一）基本每股收益 （二）稀释每股收益 六、其他综合收益 七、综合收益总额 归属于母公司所有者的综合收益 1.51元 1.51元 -145 1 186 301 1 074 571 63 505 63 175 1 600 682 18 228 8 741 15.83 1 610 170 423 723 1 186 446 1 074 716 111 730 1.18元 1.18元 1.65 997 861 843 825 2013年度 9 235 552 9 235 552 6 265 522 952 213 218 518 157 582 98 553 5 988 41 137 40 021 1 339 357 18 944 5 089 10.07 1 353 213 355 352 997 860 843 823 154 036 0.33 0.33 -146.65 188440 230746 2012年度 6 890 576 6 890 576 4 397 208 812 027 164 561 122 270 89 209 7 079 22 368 23 154 261 325 -716 3 652 5.76 256 957 68 371 188 586 230 893 -42 306 增减额 增减（%） 34.03 34.03 42.49 17.26 32.79 28.88 10.47 -15.41 54.37 57.85 19.51 -3.78 71.76 57.20 18.99 19.24 18.90 27.36 -27.47 27.97 27.97 -8887.88 18.88 27.35 2 344 976 2 344 976 1 868 314 140 186 53 957 35 312 9 344 -1 091 归属于少数股东的综合收益 111 730 154 036 -42306 -27.465
（一）利润增减变动情况分析 1、编制利润表水平分析表（表1）
2、利润增减变动水平分析评价
（1）净利润或税后利润分析。本例中保利地产2013年实现净利润1186446万元，比上
年增长了188586万元，增长率为18.9%。增长幅度较高。其中，归属于母公司股东的净利润比上年增长了230893万元，增长率为27.36%;少数股东损益比上年减少了42306万元，增长率为-27.47%。从水平分析表看，公司净利润增长主要是利润总额比上年增长256957万元引起的，由于所得税费用比上年增长68371万元，二者相抵，导致净利润增长了188586万元。
（2）利润总额分析。本例中，公司利润总额增长256957万元，公司营业外支出增加3652万元，上升了71.76%;营业利润比上年增长了261325万元，增长率为19.51%。同时，营业外收入的减少使利润总额减少了716万元。综合作用的影响，导致利润总额增加了256957万元。
（3）营业利润分析。本例中，营业收入比上年增加2344976万元，增长率为34.03%。投资收益的增加导致营业利润增加了22368万元。本年保利地产资产减值损失减少1091万元，下降了15.41%。但由于营业成本、营业税金及附加、销售费用、管理费用、财务费用的增加，以及公允价值变动损益的大幅度下降等的影响，使增减相抵后营业利润增加261325万元，增长19.51%。
（二）利润构成变动分析
1、利润垂直分析表编制（表2）
利润垂直分析表(%) 项目 一、营业收入 减：营业成本 2013年 100 67.84 2012年 100 63.81
营业税金及附加 销售费用 管理费用 财务费用 资产减值损失 加：公允价值变动净收益 投资收益 其中：对联营企业和合营企业的投资收益 二、营业利润 加：营业外收入 减：营业外支出 其中：非流动资产处置净损失 三、利润总额 减：所得税费用 四、净利润 10.31 2.37 1.70 1.07 0.06 0.69 0.68 17.33 0.20 0.09 0 17.43 4.59 12.85 11.78 2.39 1.77 1.30 1.10 0.60 0.58 19.44 0.27 0.07 0 19.64 5.16 14.48
2、利润结构变动分析评价
从表中可以看出保利地产公司本年度各项财务成果的构成情况。其中，营业利润占营业收入的比重为17.33%，比上年度的19.44%下降了2.11%;本年度利润总额的构成为17.43%，比上年度的19.64%下降了2.21%;本年度的净利润的构成为12.85%，比上年的14.48%下降了1.63%。可见从利润的构成情况上看，保利地产公司盈利能力比上年度略有下降。
（三）营业利润分析
1、编制营业利润水平分析表（表3）
营业利润水平分析表 单位：百万元 项目 2013年 2012年 增减额 增减（%）
一、营业收入
9 235 552 6890576 2344976 34.03 减:营业成本 6265533 4397208 1868314 42.49 二、营业毛利 2970019 2493368 476662 19.12 减：营业税金及附加
952213 812027 140186 17.26 销售费用 218518 164561 53957 32.79 管理费用 157582 122270 35312 28.88 财务费用 98553 89209 9344 10.47 资产减值损失 5988 7079 -1091 -15.41 加：公允价值变动损益
投资收益 63505 41137 22368 54.37 三、营业利润
1600682
1339357
261325
19.51
2、营业利润水平分析评价
（1）营业利润分析。本例中，保利地产公司2013年实现营业利润1600682万元，比上年增长了261325，增长率为19.51%，增长幅度较大。从水平分析表上看，公司营业利润增长主要是营业毛利比上年增长476662万元引起的，同时投资收益比上年增长22368万元、资产减值损失比上年减少1091万元，也是导致营业利润增长的有利因素;销售费用、管理费用、财务费用、比上年分别增长了53957万元、35312万元、9344万元，这些都是导致营业利润下降额不利因素，增减因素相抵，导致营业利润增长了261325万元。
（2）营业毛利分析。本例中，保利地产公司营业毛利比上年增加476662万元，增长率为19.12%。公司营业收入增加2344976万元，增长率为34.03%，但由于营业成本增加1868314万元，对营业毛利造成不利影响，增减相抵，导致营业毛利增加476662万元。